달러비용평균법(Dollar Cost Averaging)에 대해 알아보기
투자자는 달러 비용 평균법을 사용하여, 매일 주식 시장의 변동성에 대해 걱정할 필요가 많이 줄어들게 됩니다.
여기서 이야기하는 달러비용평균법(Dollar Cost Averaging)이란 무엇일까요?
새로운 투자자에게 가장 큰 걸림돌 중 하나는 시작하려면 많은 돈이 필요하다는 생각입니다. 아직 요령을 배우고 있을 때 시장의 자비에 상당한 금액을 투자한다는 생각은 매우 무섭습니다.
달러 비용 평균법을 잘 이해한다면, 보다 높은 가능성으로 성공적인 투자 자금을 회수할 수 있습니다.
그럼 달러 비용 평균법은 어떻게 이해할 수 있을까요?
달러 비용 평균법은 일정 기간 동안 일정한 간격으로 동일한 펀드 또는 선택한 주식에 고정 금액을 투자하는 것을 의미합니다.
예를 들어, 달러 비용 평균을 시작하는 좋은 방법은 매월 1일에 S&P 500 지수 ETF에 100달러를 투자하는 것입니다.
달러 비용 평균화의 핵심은 일관성입니다. 전략이 효과적으로 작동하려면 투자에 신중을 기하고 매달 포트폴리오에 더 많은 돈을 추가해야 합니다.
달러 비용 평균의 유형
달러 비용 평균화에는 기본 DCA, 가치 DCA 및 모멘텀 DCA의 세 가지 기본 타입이 있습니다.
기본 DCA은 말그대로 기본입니다! 이것은 가장 단순한 유형의 달러 비용 평균이며 시장에서 다른 상황에 관계없이 매주 동일한 금액(고정된 달러 금액)을 포트폴리오에 투자하는 것을 의미합니다. 투자할 금액과 빈도를 결정했으면 돈이 들어갈 주식을 결정하기만 하면 됩니다.
기본적인 달러 비용 평균화와 함께 이해해야 하는 한 가지 중요한 사항은 구매하는 주식의 수와 시장의 움직임 사이에 형성되는 관계입니다. 특정 달에 투자의 주가가 하락하면 투자하는 금액이 여전히 동일하기 때문에 결국 더 많은 주식을 사게 됩니다. 마찬가지로, 주가가 오르면 고정 달러당 더 적은 수의 주식을 얻게 됩니다.
가치 DCA를 사용하면 미리 결정된 일정에 따라 정기적으로 투자할 수 있습니다. 그러나 가치 DCA와 기본 DCA의 차이점은 주식의 성과에 따라 투자 금액이 변경된다는 것입니다.
내가 투자하고 있는 주식의 가격이 지난 달에 하락했다면, 다음에는 해당 주식에 투자하는 금액을 늘리고, 증가한다면 금액을 줄입니다. 이것은 낮은 주식을 사서 얻을 수 있는 할인 주식의 수를 늘리고, 높을 때 사지 않음으로써 받는 비싼 주식의 수를 줄인다는 것을 의미합니다.
모멘텀 DCA는 가치 DCA 와 유사하지만 그 반대입니다. 주식 가격이 음수 월 이후에는 투자를 줄이고, 양수 월 이후에는 투자를 늘립니다. 이를 통해 상승 추세 주식의 물결을 타고 실적이 저조한 주식에 덜 집중할 수 있습니다.
달러 비용 평균법의 장점
달러 비용 평균화의 가장 큰 장점 중 하나는 방정식에서 감정을 제거한다는 것입니다. 인간은 혼돈 속에서 패턴을 찾기 위해 끊임없이 노력하고 있으며 종종 자신이 내린 결정에 의해 마비될 수 있습니다. 이러한 상황이 주식 시장보다 더 분명한 곳은 없습니다.
예를 들어 최근 COVID-19로 인한 변동성을 살펴보도록 합니다. 많은 투자자들이 시장의 일상적인 변동에 집착하여 비싸게 팔고 싸게 사려고 했습니다. 이것이 이론상으로는 이해가 되지만 실제로 실행하기에는 엄청나게 어려운 전략이며, 아무 것도 하지 않았을 때보다 더 많은 돈을 잃게 되는 경우가 많습니다.
달러 비용 평균화는 종종 시장 변동성에 대한 헤지로 간주됩니다. 지속적으로 투자하면, 1928년 설립 이후 시장이 경험한 평균 역사적 수익률 10%를 활용할 수 있습니다.
다음을 예로 들어보겠습니다. 시장이 연 평균 10%의 수익을 낸다고 가정하면, 5년 동안 매달 100달러를 투자하면 7,300달러가 조금 넘는 금액이 됩니다. 이 중 1,300달러는 투자한 원금에 대한 이자가 됩니다.
이 달러 비용 평균화 전략을 10년까지 밀어붙이면 훨씬 더 인상적인 19,125달러가 됩니다.
그리고 20년은 어떠할까요? 그 기간 동안 평균 비용을 유지했다면 결국 $68,730에 머물게 될 것입니다. 그 중 거의 $45,000는 투자에 대해 발생한 이자입니다. 한 달에 $100씩 투자하는 것도 괜찮습니다.
달러 비용 평균법의 단점
너무 장점만 설명한 것 같아서, 단점을 이야기해보려고 합니다.
달러 비용 평균화에는 두 가지 주요 단점이 있습니다.
첫 번째는 정기적으로 투자함으로써 브로커에게 발생할 수 있는 비용입니다. 그러나 저비용 디지털 브로커의 등장으로 투자자들에게는 이전처럼 큰 걱정거리가 되지 않습니다.
두 번째 단점은 한꺼번에 많은 돈을 투자함으로써 경험할 수 있는 폭발적인 수익을 놓치는 것입니다. 다시 말하지만, 이것은 전적으로 시장의 타이밍에 달려 있으며, 훨씬 더 많은 시간이 소요되는 투자 방법이라는 것을 기억하는 것이 중요합니다. 자신을 위해 일하기 위해 매달 약간의 돈을 따로 떼어놓을 계획인 일반 투자자에게 달러 비용 평균법은 아마 최상의 전략일 수 있습니다.
달러 비용 평균화 전략 시작하기
달러 비용 평균화 전력을 위해, 가장 먼저 해야 할 일은 투자하려는 주식을 식별하는 것입니다.
새로운 투자자의 경우 시장 변동성이 덜한 대형주와 ETF의 견고한 기반을 구축하는 것으로 시작하는 방편이 현명합니다. 여기에는 Amazon(NASDAQ: AMZN), Apple(NASDAQ: AAPL), Facebook(NASDAQ: FB) 또는 Google(NASDAQ: GOOG)과 같은 회사가 포함될 수 있습니다.
다음으로 포트폴리오에 추가할 중소형주 회사를 식별해야 합니다. 이들은 대형주보다 폭발적인 성장을 경험할 가능성이 더 높은 회사로 Trade Desk(NASDAQ: TTD), Roku(NASDAQ: ROKU) 및 StoneCo(NASDAQ: STNE)와 같은 회사를 포함합니다.
포트폴리오를 다양화하는 것은 노출된 위험 수준을 줄이기 때문에 매우 중요합니다.
다각화된 포트폴리오를 구성할 주식을 확인한 후에는 매월 은행 계좌에서 중개 계좌로 자동 은행 송금을 설정해야 합니다. 예를 들어, 항상 투자할 수 있는 돈이 있는지 확인하기 위해 일반적으로 급여를 받는 날에 설정할 수 있습니다.
이상으로 달러비용평균법(Dollar Cost Averaging)에 대한 설명을 마치도록 하겠습니다 :)